每日一基|万家双引擎:持续高仓位 重仓煤炭股业绩出色

2022-11-28 09:05:41来源:上证基金宝
在今年市场频繁的大幅震荡过程中,大部分基金净值表现都不如人意,一些顶流大牌基金经理旗下管理的基金品种年初至今净值跌幅高达40%以上,甚至更多,在此情况下,万家双引擎今年的净值表现堪称完美。

  在今年市场频繁的大幅震荡过程中,大部分基金净值表现都不如人意,一些顶流大牌基金经理旗下管理的基金品种年初至今净值跌幅高达40%以上,甚至更多,在此情况下,万家双引擎(519183.OF)今年的表现堪称完美。

  业绩分析:

  万家双引擎(519183.OF)2022年9月净值上涨7.13%,在全部公募基金中排名第2。今年以来,该基金的收益率高达11.84%,在灵活配置型1509只基金中居于第7;夏普比率也在同类中领先。

  股票仓位:

  自2019年8月以来,该基金不再限制股票仓位,此后始终保持90%以上的高仓运作,基金仓位大幅超出灵活配置型同类多数。

  持股集中度:

  2019年至2021年,万家双引擎(519183.OF)前十重仓股集中度低于同类均值,但今年持股集中度明显提升,二季度为73%,处在灵活配置型同类的86%分位。

  行业配置:

  万家双引擎(519183.OF)基金经理任职以来曾以医药生物为行业配置核心,基础化工、有色金属也一度占据重要位置。 2022年中报显示,万家双引擎(519183.OF)煤炭行业以60%的占比居首,其次为交运占比17%,行业高度集中。

  选股风格:

  2021年开始,万家双引擎(519183.OF)呈现小市值规模风格,尤以下半年更为极致,但今年强化对大市值能源股的投资后,基金规模风格明显均衡。

  股票换手率:

  2020年度,万家双引擎(519183.OF)换手率为5倍,高于灵活配置型同业均值,但2021年度换手降至2.46倍,低于同类均值。近一年来,万家双引擎(519183.OF)重仓股平均留存度偏高,反映出该基金对前十重仓的持有期相对较长。