基金投资顾问业务试点2019年10月正式推出，至今已经两年。与传统销售模式不同，基金投顾站在买方立场，能大幅提升基民的投资体验和黏性。首批试点机构的业绩、规模较为亮眼，打开了基金投顾市场的想象空间。尤其是在市场波动加大的今年，基金投顾发展势头强盛。
【基金投顾业绩可观】
Wind数据显示，截至10月15日，今年以来，混合型、股票型基金中，只有67%的产品获得正收益，远低于去年同期的99%。与此同时，5%的平均收益率也低于去年同期的35%，基民直接买基金的赚钱效应大不如前。
相形之下，随着基金投顾助力投资的效果不断显现，部分投顾策略的回报已超过了基民直接买基金。
盈米基金副总裁、且慢负责人林杰才表示，公司对不同类型客户的收益情况进行了比较，发现投顾业务能有效改善基民的收益情况。随着市场波动的加剧，和自主交易的客户相比，投顾客户的收益优势会进一步体现。
以首批基金投顾试点机构为例，南方基金的基金投顾服务“司南投顾”自发布以来，截至今年8月底，持仓客户盈利占比达81%；先锋领航集团与蚂蚁金服共同打造的“帮你投”数据也显示，截至今年6月底，持仓超过3个月的用户近八成取得正收益。
【试点机构开疆拓土】
经过近两年的积累，首批基金投顾试点机构已拥有了一批忠实的粉丝，一些知名的平台，更是凭借自身的流量优势，发展速度惊人。
支付宝数据显示，截至今年上半年，“帮你投”累计用户数达200万；截至7月1日，在上线8个月后，且慢“四笔钱”投顾服务计划签约资产规模超过了100亿元。
首批基金投顾试点机构大刀阔斧地开疆拓土，让很多基金公司、独立基金销售机构、银行、券商等看到了基金投顾业务的发展潜力。
今年6月、7月，第二批基金投顾试点机构陆续获批，博时、广发、汇添富、富国等基金公司，以及兴业、平安等券商正式入局。目前，已有56家机构拿到了公募基金投顾业务的试点资格。
值得注意的是，在第二批基金投顾试点机构中，一些基金、券商已通过现场检查，快马加鞭地开始业务布局。以广发基金为例，6月获得试点资格后，8月18日便上线了投顾业务自有平台。该公司一方面打造体系化的投顾业务运营流程，完善客户体验；另一方面，根据客户需求，不断推出特色策略，打造差异化的策略供给。目前广发基金已根据不同场景，推出了8个细分策略。
不过，随着试点机构的增多，难免会出现组合策略同质化竞争的问题。西部证券表示，基金投顾分为“投”与“顾”，后续各试点机构想做出差异化特色，很大程度上取决于对“顾”的重视程度和特色服务的开发。
【优化基民投资行为】
基金投顾与传统基金的销售模式不同，从根本上与客户的利益捆绑在一起，重构了行业的商业模式。站在买方立场上，基金投顾试点机构真正从投资者角度思考问题，有效优化投资者的投资行为。
南方基金的基金投顾服务“司南投顾”自发布以来，留存资金超过88%，其中今年以来新客户复投金额占比超过65%，基金投顾鼓励长期投资获得了认可。同样，“帮你投”数据也显示，58%的用户买入基金后，完全依靠“帮你投”进行投资管理，未作出任何主动性操作行为。
与此同时，合理的定投引导也让越来越多的基民养成了理性的投资习惯。数据显示，有7万用户参与“帮你投”定投，近3万人定投执行5次及以上。另外，开通“帮你投”定投的人数较去年年底增加了近3倍，且坚持定投的用户，其收益比未开通定投的用户高近50%。
