昨日,上证基金宝介绍了一位全领域的成长型基金经理钟帅。今天,我们来介绍一下另一位中生代“非典型性”的成长风格基金经理:长城基金廖瀚博。
【基金经理履历】
今年自4月27日市场低点以来,成长风格持续占优。廖瀚博则是典型的选股型选手,其投资理念坚信成长的力量,与优秀企业同行。
廖瀚博先生,硕士学历,具有10年从业经历,超4.5年基金经理经验。具有多年卖方、买方行研经历,覆盖汽车、电新等多行业,曾获新财富最佳分析师第一名(团队),研究功底扎实。
起曾先后就职于长城证券、海通证券等公司。2017年6月加入长城基金,曾任汽车、电器、新能源、交运行业研究员、基金经理助理,2018年3月起任基金经理。
目前,其在管5只产品,基金管理规模合计31.95亿元。其中,长城环保主题和长城久鼎任期业绩都较为突出,任期回报分别达177.83%(2018/03/08-2022/9/6)和155.51%(2019/07/26-2022/9/6),年化回报分别为25.47和35.07%,同类排名均在前10%(灵活配置型基金)。
长城环保主题和长城久鼎任职基金收益
来源:同花顺 时间:2022年9月6日
投资操作:擅长左侧投资中小成长股
据招商证券研报显示,多年投研经验的积累下,廖瀚博擅长在制造行业挖掘优质成长个股,同时近年来不断拓展能力边界,目前形成了“泛制造+核心消费+核心科技”的投资能力圈。
从投资理念上来看,廖瀚博认为投资回报主要来源于企业盈利增长,因此投资就是买入并持有优质的成长股,分享企业成长的果实。
廖瀚博具有逆向投资思维,擅长左侧布局中小型成长股;同时重仓明星个股,谨慎配置核心资产股。基于赔率(预期回报率)和胜率(确定性)进行交易,优化组合。廖瀚博对预期回报率的判断基于1-3年的中长期视角,对确定性的判断更多基于认知。赚自己能把握的钱、赚业绩增长的钱,宁可错过、减少损失。
代表基金历史业绩优秀,同类排名领先
廖瀚博所有在管产品均独立管理,其中长城环保主题(000977)的任职时间最长。下面主要以长城环保主题为其代表产品,分析其业绩表现。招商证券认为,代表基金超额收益主要来自选股;2020下半年开始,行业配置贡献较多超额收益。
长城环保主题基金,自2015年4月8日成立,历任5位基金经理,廖瀚博与2018年接手管理。从历史业绩来看,截至2022年9月6日,廖瀚博所管理的长城环保主题在其任职区间收益为177.83%,大幅跑赢同期沪深300指数,超约基准回报132.62%。
长城环保主题基金业绩表现
来源:同花顺 时间:2022年9月6日
2021年,沪深300指数震荡下行,而长城环保主题净值不断创新高。虽然今年年初基金净值出现较大幅度回撤,但四月反弹以来展现出较好的向上的弹性。
基金行业配置方面,长城环保主题基金以中游制造为主,细分行业分散持有。作为廖瀚博的核心能力圈,中游制造板块配置比例高,重点配置电力设备及新能源、机械、国防军工等;此外在消费、科技等领域也均有配置,细分行业较分散。
长城环保主题基金行业分布
行业名称 | 占股票市值比 |
电力设备 | 40.03% |
食品饮料 | 15.51% |
国防军工 | 10.27% |
汽车 | 7.87% |
轻工制造 | 6.81% |
医药生物 | 6.38% |
通信 | 2.59% |
电子 | 2.50% |
基础化工 | 2.47% |
机械设备 | 2.10% |
长城环保主题基金2022年二季度前十大重仓股排名
证券代码 | 证券简称 | 持仓数量环比(%) | 持仓趋势 | 占股票市值比(%) | 近三月涨跌(%) | 所属行业 |
300750.SZ | 宁德时代 | 16.92 | 连续增持 | 7.33 | 4.21 | 电力设备 |
000568.SZ | 泸州老窖 | 新进 | 5.12 | 6.7 | 食品饮料 | |
601012.SH | 隆基绿能 | 新进 | 4.93 | -6.64 | 电力设备 | |
600519.SH | 贵州茅台 | 新进 | 4.47 | 4.42 | 食品饮料 | |
688301.SH | 奕瑞科技 | -30.43 | 减持 | 4.38 | 29.34 | 医药生物 |
605080.SH | 浙江自然 | -26.48 | 减持 | 4.29 | -7.03 | 轻工制造 |
300593.SZ | 新雷能 | 20 | 连续增持 | 4.05 | 16 | 电力设备 |
002025.SZ | 航天电器 | 5.82 | 连续增持 | 3.78 | 7.81 | 国防军工 |
002459.SZ | 晶澳科技 | 新进 | 3.71 | 7.15 | 电力设备 | |
300443.SZ | 金雷股份 | 新进 | 2.72 | 23.61 | 电力设备 |
来源:同花顺 时间:2022年9月6日