在行业欣欣向荣的同时,私募业绩榜单出现“大换血”,百亿级私募梯队的业绩更是明显分化。
据某第三方平台统计,截至12月20日,今年以来有业绩记录的私募基金共有22815只,业绩前十名依次为匠心全天候策略(亚鞅资产)、善流金沙六号(善流投资)、建泓时光四号(建泓时代)、幂数阿尔法八号(幂数资产)、前海中融银泰概率空间1号(中融银泰资本 )、金曼宏观1号( 金曼私募基金)、至简方大(至简资产)、中阅产业主题3号(中阅资本)、蝶威深度智能稳健3号( 蝶威资产)和稻沣沣盈七号( 稻沣投资)。
其中,除了建泓时代的私募产品往年进入过行业前列,其余产品都是2021年的新秀,而且很多投资经理的“身世”无人知晓。从业绩表现来看,第一方阵私募业绩依旧彪悍。比如,截至12月20日,匠心全天候策略和善流金沙六号今年以来收益率均超过1300%,建泓时光四号同期收益率也高达757%。
除了阳光私募的业绩榜单“大换血”,今年私募业绩的另一大看点是百亿级梯队业绩分化加剧,不少中型私募凭借亮眼业绩实现规模飙升,多家明星头部私募则业绩黯淡。
私募排排网数据显示,截至12月22日,百亿级私募梯队数量增至104家,较年初的63家增长了65%。从业绩表现来看,前11个月百亿级私募业绩前三名为冲积资产、正圆投资和睿扬投资,收益率分别为82.94%、69.62%和49.68%。公开资料显示,这3家私募管理人均为今年新晋的百亿级私募。
与此形成对比的是,今年前11个月,景林资产、汉和资本、淡水泉、东方港湾和希瓦投资等多家知名百亿级私募实现负收益,其中景林资产、同犇投资和汉和资本回撤幅度超过了10%。也就是说,百亿级梯队首尾业绩差距超过了100个百分点。
私募排排网财富管理合伙人曾衡伟分析称,私募业绩分化主要有两个原因:一是结构性行情突出,风格偏向均衡或消费板块的基金经理很难有所表现。二是基金经理投资风格、投资偏好和投研能力圈不同,在今年的市场环境中,擅长把握轮动机会的基金经理收益比较亮眼。
某新晋百亿级私募人士直言:“除了市场行情分化,今年头部梯队业绩剧烈分化还因为行业发展大提速,很多中小型私募凭借亮眼业绩获得资金关注,迅速进入百亿级梯队,抬高了百亿级梯队业绩前几名的水平。未来,中长期业绩表现优异的中小型私募会快速崛起,头部私募之间的竞争将愈发激烈。”