平安基金旗下产品四季报重磅出炉!消费电子、算力、机器人等板块成为市场关注焦点,如何继续把握后续投资机会?探索投资新机遇,三位平安基金基金经理的最新观点给大家划重点。
神爱前
代表产品:平安策略先锋混合基金(700003)
随着国内经济政策不断加码,四季度做了一定板块调仓,主要减仓了消费、周期等板块,加仓了TMT等板块。
展望明年,市场主要关注经济数据、中美关系、产业趋势、流动性等不确定性因素,随着这些不确定性因素落地,市场活跃和风险偏好预计将有所上升,仍看好稳定经济与政策环境下的结构性行情演绎。后续主要关注以下方向:
一是国产算力,国产算力从24年下半年景气逐渐启动,25年进入景气加速期,重点跟踪头部互联网厂资本开支变化;
二是AI 终端产业链,各大公司发力AI 终端,25年可能AI 终端进入百花齐放阶段,拉动相关产业链业绩增长;
三是自主可控产业链,尤其是先进制程、先进封装、高端芯片等领域,重点跟踪良率提升。
四是自动驾驶(重点跟踪FSD美国进展及入华进程)、人形机器人(重点跟踪头部厂商供应链变化、产业化进程)等其他科技方向,产业催化不断,产业化越来越接近。
张晓泉
代表产品:平安新鑫先锋混合基金(A类: 000739;C类:001515)
运作上,四季度调仓较前期增多,一方面,对于三季度已取得收益的地产顺周期消费、化工等板块进行收益兑现;另一方面聚焦加仓成长方向,主要是受政策与产业催化明显、行业景气度边际改善的板块,包括低空经济、医疗设备、机器人、军工、风电与光伏、自主可控、消费电子、算力等,并在期间作波段收益兑现。继续看好并主要持有汽车零部件医药、电子和通信、新能源、军工等板块,运作上主要做个股优化以及在调整较大时加仓。
林清源
代表产品:平安鼎越混合基金(167002)
AI眼镜作为人工智能在硬件形态上的重要创新方向,是我们长期关注的核心赛道。
展望后市,林清源表示将继续挖掘AI 端侧以及AI 眼镜的投资机会,同时重点关注国产企业在芯片研发、应用生态与商业模式创新中的表现。也将密切追踪国内AI应用产业趋势,特别是5G与物联网融合带来的新机遇,并根据市场环境灵活调整投资策略,以更好地应对潜在的不确定性。